Binomial Option Pricing adalah salah satu metode yang digunakan untuk menghitung nilai sebuah opsi pada saat jatuh tempo tertentu. Metode ini mengasumsikan bahwa harga aset yang mendasari opsi dapat naik atau turun secara diskrit dari satu periode waktu ke periode waktu lainnya. Dalam metode binomial, harga aset dianggap akan naik atau turun dengan kemungkinan yang diberikan sebelumnya.
Penentuan nilai opsi dalam metode binomial dilakukan dengan cara membangun pohon binomial yang merepresentasikan kemungkinan nilai aset pada setiap periode waktu. Setiap simpul pada pohon merepresentasikan nilai aset pada periode waktu tertentu. Dari simpul-simpul tersebut, perhitungan dilakukan dari atas ke bawah untuk menentukan nilai opsi pada saat jatuh tempo.
Binomial option pricing adalah salah satu cara untuk menilai opsi dengan memperhitungkan ketidakpastian dan risiko pada pergerakan aset yang mendasarinya. Namun, metode ini memiliki beberapa asumsi yang harus dipenuhi seperti adanya fluktuasi harga yang diskrit dan konstan serta tidak adanya kemungkinan untuk arbitrase. Meskipun demikian, metode ini tetap menjadi salah satu alat yang berguna bagi para trader dan investor untuk mengambil keputusan dalam trading dan investasi.