Letter of Indemnity adalah sebuah instrumen hukum yang digunakan dalam perdagangan atau investasi untuk memberikan perlindungan kepada salah satu pihak dari risiko atau kerugian yang mungkin timbul dalam transaksi tersebut.
Letter of Indemnity biasanya digunakan dalam situasi di mana terdapat ketidakpastian atau ketidakmampuan dalam melaksanakan kewajiban kontrak, seperti melakukan pengiriman barang atau memenuhi persyaratan pembayaran. Instrumen ini digunakan sebagai jaminan bahwa pihak yang menandatangani letter of indemnity akan menanggung semua konsekuensi atau kerugian yang timbul akibat ketidakmampuan tersebut.
Sebagai contoh, dalam situasi perdagangan internasional, Letter of Indemnity sering digunakan ketika ada kehilangan atau kerusakan pada dokumen asli yang diperlukan untuk melakukan klaim asuransi atau membebaskan barang dari kepabeanan. Dalam hal ini, pihak yang menyediakan Letter of Indemnity bertanggung jawab untuk memberikan jaminan bahwa mereka akan mengganti kerugian atau resiko yang timbul akibat kehilangan dokumen tersebut.
Letter of Indemnity juga dapat digunakan dalam investasi sebagai bentuk jaminan perlindungan terhadap risiko tertentu. Sebagai contoh, dalam investasi saham, investor dapat meminta perusahaan atau pihak lain untuk memberikan Letter of Indemnity yang menjamin pembayaran dividen atau mengganti kerugian jika terjadi pelanggaran hukum atau kejadian yang merugikan investor.
Secara umum, Letter of Indemnity mendorong kepercayaan dalam perdagangan atau investasi. Instrumen ini memberikan jaminan secara hukum bahwa risiko atau kerugian yang mungkin timbul dalam transaksi tertentu akan ditanggung oleh pihak yang menerbitkan letter of indemnity. Hal ini membantu melindungi kepentingan dan keamanan semua pihak yang terlibat dalam transaksi tersebut.